O que mostram Cluster Chart e Footprint?
Cluster Chart e Footprint são formas de visualizar negócios executados em diferentes preços dentro de um intervalo. Dependendo da plataforma, cada célula mostra volume total, volume negociado no bid, volume negociado no ask ou a diferença entre eles. O gráfico detalha onde houve negociação, mas não revela a intenção real de compradores e vendedores.
Essas telas dependem de dados de negócios e, em algumas classificações, de cotações bid e ask históricas. A documentação da Sierra Chart descreve os campos de volume por preço e ressalta a necessidade de dados adequados para cálculos precisos. Confira o método usado pela sua plataforma antes de comparar resultados.
Como ler uma célula do Footprint
Escolha um preço dentro de uma barra. Se a ferramenta mostrar volume no bid e no ask, o primeiro geralmente representa negócios classificados no lado vendedor agressor e o segundo, no lado comprador agressor, conforme a regra do provedor. A diferença entre os dois costuma ser chamada de delta. Ela resume uma classificação de negócios; não mede quantos investidores querem comprar ou vender no futuro.
Considere uma célula com 120 contratos classificados no bid e 200 no ask. O delta seria positivo em 80 contratos naquele preço e intervalo. Ainda assim, a cotação pode cair depois. Cada negócio tem comprador e vendedor; a classificação se refere ao lado que tomou a liquidez disponível, não a uma contagem de pessoas otimistas ou pessimistas.
Desequilíbrio e resposta do preço
Algumas plataformas destacam desequilíbrios quando um lado supera o outro por uma proporção configurada. Alterar o parâmetro muda os destaques, então registre o critério antes de interpretar a tela. Um grupo de células com compras agressoras pode acompanhar um avanço, uma pausa ou uma reversão. Compare sempre o destaque com a resposta efetiva do preço e com o contexto da sessão.
Se houver execução intensa perto de uma resistência, mas pouco avanço, formule a hipótese de absorção. Se o preço atravessar a região, observe se a negociação continua nos novos níveis. Nenhum dos dois eventos prova, sozinho, que um rompimento é verdadeiro ou que uma reversão ocorrerá.
Limites dos dados
Footprint não mostra automaticamente a identidade dos participantes nem todas as negociações fora da fonte escolhida. A precisão da classificação bid/ask depende dos dados de preço e do método usado. A NinjaTrader documenta métodos diferentes de classificação e observa que o Forex à vista não oferece o mesmo leilão centralizado de alguns mercados de bolsa.
Também importa o tamanho da barra: uma janela de um minuto e outra de uma hora agregam atividades diferentes. Dados filtrados ou atrasados podem produzir uma leitura distinta da execução em tempo real. Evite comparar imagens sem verificar ativo, horário, periodicidade e fornecedor de dados.
Exercício para quem está aprendendo
Em conta de demonstração, selecione um mercado com dados de negócios confiáveis. Anote o método de classificação, o intervalo da barra e três regiões de preço. Para cada uma, registre volume no bid, volume no ask, delta e movimento posterior. Escreva uma hipótese antes de observar o resultado e inclua os casos em que ela falhou.
Depois, compare o Footprint com o Times & Trades e o book. O primeiro agrega negócios por preço; o segundo registra execuções em ordem temporal; o terceiro mostra ofertas disponíveis. Essa comparação ajuda a evitar confundir negócios concluídos com ordens ainda pendentes.
Risco e conclusão
Use Cluster Chart e Footprint como apoio ao estudo de execução, não como sinal isolado de entrada. Custos, spread, tamanho da posição e limite de perda precisam fazer parte do plano. A Formação de Trader organiza esses fundamentos em aulas progressivas.
A leitura mais útil é descritiva: onde houve negociação, como os negócios foram classificados e como o preço reagiu. Atribuir intenção real aos participantes vai além do que esses números mostram.
Ver também
- Price Action: guia completo para ler o preço sem indicadores
- Fluxo de ordens: o que os dados mostram no day trade
- Tape Reading no day trade: como ler negócios e liquidez
